Guía Fiscal de Préstamos P2P para Inversores Alemanes 2026
Un recorrido en lenguaje claro sobre cómo se gravan los rendimientos de las plataformas de préstamos P2P en Alemania — Abgeltungsteuer, Solidaritätszuschlag, Kirchensteuer, el Sparerpauschbetrag (mínimo exento anual) y cómo declarar los ingresos de plataformas extranjeras en el Anlage KAP.
⚠️ NO es asesoramiento fiscal. Esta guía es información editorial únicamente, redactada para un público minorista general. El derecho fiscal alemán es genuinamente complejo, el tratamiento de los ingresos P2P puede variar según la estructura de la plataforma (intereses vs cesión de créditos vs participación en beneficios), y los tipos y mínimos exentos cambian. Consulte a un Steuerberater (asesor fiscal) cualificado para su situación específica antes de presentar la declaración. CrowdIndex no es asesor fiscal.
TL;DR
- Los intereses de préstamos P2P recibidos por un residente fiscal alemán normalmente se tratan como Kapitaleinkünfte (rentas del capital) bajo el §20 de la Ley alemana del Impuesto sobre la Renta (Einkommensteuergesetz, EStG).
- El tipo impositivo es el Abgeltungsteuer del 25 % plano sobre los intereses brutos, más el Solidaritätszuschlag (“Soli”) al 5,5 % del importe de la Abgeltungsteuer, más la Kirchensteuer(impuesto eclesiástico) al 8 % (Bayern, Baden-Württemberg) o 9 % (resto de Alemania) del importe de la Abgeltungsteuer si está registrado como miembro de una comunidad religiosa con recaudación fiscal.
- Un Sparerpauschbetrag (mínimo exento del ahorrador) de 1.000 € por declarante individual / 2.000 € por pareja en tributación conjuntapara 2026 exime totalmente del impuesto la primera porción de rentas de capital.
- La mayoría de los bancos alemanes y corredores con licencia alemana retienen la Abgeltungsteuer en origen. Las plataformas P2P extranjeras (letonas, lituanas, estonias, irlandesas, suizas) normalmente no. Es responsable de declarar estas rentas usted mismo en el Anlage KAP de su declaración del impuesto sobre la renta alemana.
- Si el país de origen retiene impuestos sobre los intereses, normalmente puede reclamar un crédito por impuesto extranjero (Anrechnung) contra su Abgeltungsteuer alemana bajo el §32d Abs. 5 EStG, hasta el límite establecido en el convenio de doble imposición aplicable.
- Las pérdidas por impago en préstamos P2P se tratan como pérdidas de rentas de capital y pueden compensar otras rentas de capital — pero solo dentro del cubo del §20 EStG, con restricciones específicas de compensación de pérdidas que han cambiado varias veces desde 2020. Pida asesoramiento sobre este punto específicamente.
⚠️ Aviso legal. Esta es información editorial, no asesoramiento fiscal. Los tipos, mínimos exentos y normas de declaración cambian con cada Jahressteuergesetz. Verifique siempre contra la guía actual del Bundesfinanzministerium y del Finanzamt, y consulte a un Steuerberater para su situación personal.
📊 Selección del Editor de CrowdIndex. Maclear ocupa el puesto #1 de 19 plataformas P2P europeas en CrowdIndex (Puntuación 9,2/10) — posicionada como suiza, rentabilidades anunciadas del 14,5 %–14,9 %, multilingüe incluido el alemán. En cuanto a impuestos: Maclear es una plataforma extranjera desde la perspectiva alemana y no retendrá la Abgeltungsteuer alemana; usted mismo declara los intereses brutos en el Anlage KAP. Lea la reseña completa de Maclear →
1. Fiscalidad Alemana sobre Rendimientos P2P — Mecánica de la Abgeltungsteuer
En Alemania, el sistema del impuesto sobre la renta divide las rentas en siete categorías (Einkunftsarten). Las rentas del capital — intereses, dividendos, ciertos tipos de rendimientos de inversión — se sitúan bajo el §20 EStG (Einkommensteuergesetz). Para la mayoría de los inversores minoristas, esta categoría no tributa al tipo marginal del impuesto sobre la renta progresivo, sino a un tipo único llamado Abgeltungsteuer, introducido en 2009.
El tipo titular de la Abgeltungsteuer es del 25 % sobre el importe bruto de los intereses. Encima de esto paga:
- Solidaritätszuschlag (Soli) al 5,5 % del propio importe de la Abgeltungsteuer (no el 5,5 % de los intereses — el 5,5 % del 25 % de impuesto). Esto significa un recargo efectivo de unos 1,375 puntos porcentuales del interés bruto. El Soli se redujo sustancialmente para el impuesto sobre la renta ordinario en 2021, pero sigue aplicándose íntegramente a la Abgeltungsteuer sobre rentas de capital.
- Kirchensteuer (impuesto eclesiástico) al 8 % en Bayern y Baden-Württemberg, o al 9 % en el resto de Alemania, calculado de nuevo sobre el importe de la Abgeltungsteuer — pero solo si está registrado como miembro de una comunidad religiosa con recaudación fiscal (católica, protestante, comunidad judía, etc.). Si es konfessionslos (sin afiliación religiosa registrada), no se devenga Kirchensteuer.
Así, el impuesto efectivo total sobre cada 100 € de intereses P2P brutos, para alguien por encima del Sparerpauschbetrag, se ve así:
| Componente | Cálculo | Importe |
|---|---|---|
| Intereses brutos | — | 100,00 € |
| Abgeltungsteuer | 25 % × 100 € | 25,00 € |
| Solidaritätszuschlag | 5,5 % × 25 € | 1,375 € |
| Kirchensteuer (si Land al 9 %) | 9 % × 25 € | 2,25 € |
| Impuesto efectivo | con Kirchensteuer | 28,625 € |
| Impuesto efectivo | sin Kirchensteuer | 26,375 € |
| Neto después de impuestos | con Kirchensteuer | 71,375 € |
| Neto después de impuestos | sin Kirchensteuer | 73,625 € |
El tipo plano del 25 % es genuinamente un beneficio para altos ingresos — si su tipo marginal personal del impuesto sobre la renta es del 42 % o 45 %, pagar el 25 % sobre rentas de capital es un ahorro significativo. Para los de menor ingreso cuyo tipo marginal está por debajo del 25 %, hay una elección especial llamada Günstigerprüfung (comprobación de favorabilidad): puede pedir al Finanzamt que grave sus rentas de capital a su tipo marginal inferior en su lugar. La administración tributaria realiza el cálculo automáticamente cuando marca la casilla correspondiente en el Anlage KAP.
Importante: la Abgeltungsteuer se aplica a los intereses. Si la estructura económica de una plataforma P2P técnicamente le paga algo distinto a intereses — por ejemplo, participaciones en beneficios, rendimientos por cesión de créditos o distribuciones de vehículos de propósito especial — la clasificación fiscal puede cambiar. El modelo de cesión de créditos de CrowdIndex-Scramble y la estructura de participación en beneficios sobre inversión en deuda impagada (DDI) de CrowdIndex-Indemo son los tipos de productos donde debería preguntar a un Steuerberater si la renta sigue siendo renta de capital del §20 EStG o si se aplica una categoría diferente.
2. Sparerpauschbetrag — El Mínimo Exento Anual (1.000 € / 2.000 € en 2026)
Alemania tiene un mínimo exento integrado para las rentas de capital llamado Sparerpauschbetrag(mínimo exento del ahorrador). Para el ejercicio fiscal 2026 :
- 1.000 € por declarante individual (elevado desde 801 € con efectos 2023)
- 2.000 € por pareja casada / unión civil en tributación conjunta
Este mínimo exento no es una deducción sobre los intereses brutos; es una porción de rentas de capital que está totalmente exenta de Abgeltungsteuer, Soli y Kirchensteuer. Los primeros 1.000 € de intereses P2P (e intereses bancarios, y rentas por dividendos, y otras rentas del §20 EStG combinadas) por declarante individual están, por tanto, exentos de impuestos. Solo las rentas por encima de 1.000 € están sujetas a la mecánica del 25 % + Soli + Kirchensteuer descrita en la sección 1.
Freistellungsauftrag — decirle a su banco que no retenga
Para las rentas obtenidas a través de bancos alemanes y corredores con licencia alemana, el mecanismo estándar es el Freistellungsauftrag (“orden de exención”). Le dice a cada institución cuánto de su mínimo exento de 1.000 € asignar a esa cuenta. El banco entonces se abstiene de retener la Abgeltungsteuer sobre rentas hasta ese importe asignado.
El total de Freistellungsaufträge que emita en todas las instituciones no puede superar 1.000 € (o 2.000 € para declarantes conjuntos). El Bundeszentralamt für Steuern realiza comprobaciones cruzadas a través del sistema alemán de NIF, por lo que emitir dos órdenes de exención de 1.000 € en dos bancos diferentes será marcado.
Plataformas P2P extranjeras y el Sparerpauschbetrag
Aquí está la trampa que pilla a la mayoría de los inversores P2P alemanes: un Freistellungsauftrag no tiene efecto en una plataforma extranjera. Las plataformas P2P extranjeras (letonas, lituanas, estonias, irlandesas, suizas) no son bancos alemanes, no presentan ante la autoridad fiscal alemana y no respetan los Freistellungsaufträge. Simplemente le pagan los intereses brutos.
Esto no significa que pierda su Sparerpauschbetrag sobre esa renta — sigue teniendo absolutamente derecho al mínimo exento de 1.000 €. Pero la mecánica es diferente:
- La plataforma extranjera le paga intereses brutos (sin retención fiscal alemana).
- En su declaración anual, declara los intereses brutos en el Anlage KAP.
- El Finanzamt aplica el Sparerpauschbetrag automáticamente al calcular su deuda final.
- Paga la Abgeltungsteuer + Soli + Kirchensteuer resultantes (si corresponde) con su factura fiscal anual.
El efecto en el flujo de caja: usted dispone plenamente de los intereses brutos durante el año, y paga el impuesto resultante una vez al año. El impuesto total es el mismo que si un banco alemán hubiera retenido en origen — simplemente liquida anualmente en lugar de mensualmente.
3. Anlage KAP — Declaración de Rentas P2P en su Declaración Fiscal Alemana
El formulario que recoge todas las rentas de capital — intereses bancarios, dividendos, ganancias de capital sobre valores y los intereses de préstamos P2P de plataformas extranjeras — es el Anlage KAP (anexo KAP a su declaración anual del impuesto sobre la renta, Einkommensteuererklärung).
Presenta el Anlage KAP a través de:
- Elster Online (elster.de) — el portal oficial alemán de presentación electrónica, gratuito, en alemán
- Un Steuerberater — recomendado si su cartera P2P no es trivial o si tiene créditos por impuestos extranjeros que reclamar
- Software fiscal comercial — WISO Steuer, smartsteuer, Taxfix y herramientas similares soportan el Anlage KAP
Qué va dónde (orientación general — verifique la numeración actual de líneas para el ejercicio fiscal 2026)
El formulario Anlage KAP tiene líneas separadas para diferentes subcategorías de rentas de capital. La numeración de líneas cambia cada año, así que compruebe siempre el formulario Elster actual. Como guía general:
- Línea: Kapitalerträge, die nicht dem inländischen Steuerabzug unterlegen haben (“rentas de capital que no han sido sometidas a retención fiscal alemana”) — este es el cubo para los intereses de plataformas P2P extranjeras. Introduzca el importe bruto en EUR de los intereses recibidos durante el ejercicio fiscal.
- Línea: Ausländische Quellensteuer (“retención fiscal extranjera”) — si el país de origen retuvo impuestos sobre los intereses (raro en P2P de la UE; más común con plataformas suizas que pagan bajo el convenio de doble imposición Alemania-Suiza), introduzca aquí el importe del impuesto extranjero para reclamar el crédito por impuesto extranjero. Más sobre esto en la sección 4.
- Línea: Verluste aus Kapitalvermögen (“pérdidas de rentas de capital”) — para pérdidas por impago documentadas. Véase la sección 5.
- Casilla: Günstigerprüfung beantragen — solicite la comprobación de favorabilidad si cree que su tipo marginal personal está por debajo del 25 %.
- Casilla: Kirchensteuer-Abzug — confirma si debe aplicarse el impuesto eclesiástico.
Documentación que debe conservar
Las plataformas P2P extranjeras no producen Steuerbescheinigungen (certificados fiscales) en formato alemán. Debe mantener sus propios registros:
- Extracto de fin de año de cada plataforma — la mayoría de plataformas (Mintos, PeerBerry, Twino, Maclear, etc.) generan un extracto anual del inversor mostrando intereses totales obtenidos, comisiones pagadas, impagos y recuperaciones. Descárguelo y archívelo en PDF.
- Registro de transacciones / exportación CSV — la mayoría de plataformas permiten una exportación CSV completa de cada transacción. Conserve esto por si el Finanzamt pide un desglose detallado.
- Prueba de retención extranjera — si se retuvo algún impuesto extranjero, conserve el documento de confirmación de la plataforma mostrando el importe.
- Registros de conversión de divisas — si mantuvo préstamos denominados en una moneda distinta del EUR, debe convertir al tipo de referencia del BCE en la fecha en que se recibió cada pago de intereses, o aplicar consistentemente la regla de conversión de fin de año. La mayoría de plataformas P2P de la UE operan en EUR por defecto, así que esto rara vez se aplica.
La documentación de la declaración fiscal debe conservarse durante al menos 10 años bajo el derecho fiscal alemán (en caso de inspección), aunque el plazo estándar de revisión es más corto.
4. Plataformas P2P Extranjeras — Retención y Crédito por Impuesto Extranjero (Anrechnung)
La mayoría de las plataformas P2P con licencia de la UE — las cubiertas en nuestra guía P2P-Regulation-Explained — no retienen impuestos en origen sobre los intereses pagados a inversores minoristas no residentes. La plataforma le paga el bruto, usted liquida con el Finanzamt alemán por su cuenta.
Algunas situaciones implican retención fiscal extranjera (Quellensteuer):
Plataformas suizas — Verrechnungssteuer
Suiza tiene un 35 % de Verrechnungssteuer (impuesto anticipatorio) sobre los intereses de fuente suiza. Si se aplica a una plataforma P2P suiza específica depende de la estructura jurídica del pago de intereses. CrowdIndex-Maclear está posicionada como plataforma suiza vía pertenencia al SRO PolyReg, pero su estructura real de préstamos pasa por prestatarios de múltiples jurisdicciones — así que si la Verrechnungssteuer suiza se aplica a los intereses de Maclear pagados a inversores alemanes es una pregunta para un Steuerberater, no una respuesta genérica.
Si se aplica la retención fiscal suiza del 35 %, el convenio de doble imposición Alemania-Suiza limita el importe acreditable al 15 %. El 20 % restante tendría que reclamarse a la autoridad fiscal suiza (Eidgenössische Steuerverwaltung, ESTV) mediante un procedimiento formal de devolución.
Otros Estados miembros de la UE — sin retención (normalmente)
Las plataformas ECSP letonas, lituanas, estonias e irlandesas generalmente no retienen impuestos sobre los intereses pagados a inversores minoristas de la UE. La UE ha armonizado sustancialmente la fiscalidad transfronteriza de los intereses, y las plataformas que operan en estas jurisdicciones estructuran sus pagos para ser fiscalmente neutros en origen. Declara el importe bruto en el Anlage KAP y paga el impuesto alemán al tipo de la Abgeltungsteuer.
Reclamar el crédito por impuesto extranjero (Anrechnung) — §32d Abs. 5 EStG
Si se ha retenido impuesto extranjero sobre sus intereses P2P, puede reclamar un crédito contra su Abgeltungsteuer alemanabajo el §32d Abs. 5 EStG, limitado al tipo establecido en el convenio de doble imposición aplicable. El crédito se aplica en el Anlage KAP a través de una línea dedicada para “Ausländische Quellensteuer”.
Un ejemplo simplificado, solo a efectos ilustrativos(no es asesoramiento legal, ):
- Obtiene 1.500 € de intereses brutos de un pago P2P de fuente suiza.
- Se retiene Verrechnungssteuer suiza del 35 % (525 €) en origen.
- Bajo el CDI Alemania-Suiza, puede acreditar hasta el 15 % (225 €) contra su Abgeltungsteuer alemana.
- Su Abgeltungsteuer alemana sobre 1.500 € es de 375 € (25 %); el crédito de 225 € la reduce a 150 € de impuesto alemán neto.
- Los 300 € restantes de retención suiza (35 % – 15 %) pueden, en principio, reclamarse a la autoridad fiscal suiza mediante un procedimiento de devolución — esto requiere presentar el formulario 85 / DA-1 (según el año) ante la ESTV. El procedimiento es real pero administrativamente pesado; muchas reclamaciones de devolución de pequeño inversor no se persiguen en la práctica porque el coste de presentar excede el importe recuperable.
Conclusión sobre impuestos extranjeros: para la mayoría de las plataformas P2P con licencia de la UE, no se retiene impuesto extranjero y el resultado fiscal alemán es la simple Abgeltungsteuer + Soli + Kirchensteuer sobre los intereses brutos. Para los pagos estructurados en Suiza, la cuestión es genuinamente compleja y merece una conversación con un Steuerberater.
5. Verluste — Cómo Se Tratan Fiscalmente las Pérdidas por Impago
Los préstamos P2P impagan. Algunos se recuperan; otros no. El tratamiento fiscal alemán de estas pérdidas ha sido un objetivo móvil desde 2020 y es uno de los puntos donde esta guía más firmemente se remite a un Steuerberater.
Posición general
Las pérdidas de rentas de capital se tratan como Verluste aus Kapitalvermögen bajo el §20 EStG. Las reglas actuales (tras los cambios legislativos de 2020, 2021 y varias Jahressteuergesetze posteriores):
- Las pérdidas de rentas de capital pueden compensarse contra otras rentas de capital dentro del mismo cubo del §20 EStG. Así, una pérdida por impago en un préstamo P2P puede compensarse con intereses de otros préstamos P2P, con intereses bancarios y con rentas de dividendos en el mismo año.
- Las pérdidas no pueden compensarse contra rentas de otras categorías (rentas del trabajo, rentas empresariales, rentas de alquiler). Las pérdidas de capital viven en su propio cubo aislado.
- Las pérdidas de capital no utilizadas normalmente pueden trasladarse a ejercicios fiscales futuros y compensarse contra rentas de capital futuras. El Finanzamt emite un Verlustfeststellungsbescheid (notificación de determinación de pérdidas) separado confirmando el importe trasladado.
- Ha habido restricciones específicassobre la compensación de pérdidas por “Forderungsausfälle” (pérdidas de créditos) y de ciertos derivados, con topes anuales que se han litigado hasta el Bundesverfassungsgericht. La posición jurídica está genuinamente sin resolver y ha cambiado varias veces.
Cuestiones prácticas
El mayor problema práctico con las pérdidas por impago P2P en Alemania es probar la pérdida a satisfacción del Finanzamt. La administración tributaria históricamente pregunta:
- ¿Cuándo se cristalizó la pérdida? ¿Está el préstamo formalmente dado de baja por la plataforma? ¿Sigue en recuperación? Un préstamo en recuperación aún no es una pérdida deducible fiscalmente — solo cuenta una baja final o un crédito confirmado como irrecuperable.
- ¿Qué documentación respalda la pérdida? Notificación de baja de la plataforma, resultado del procedimiento de recuperación, extracto de liquidación final. La documentación de plataformas extranjeras a veces se cuestiona por no ajustarse al formato alemán que espera el Finanzamt.
- ¿Está la pérdida en la categoría correcta? Algunas plataformas estructuran productos de forma que las pérdidas podrían tratarse como pérdidas por realización de créditos en lugar de intereses perdidos — la categoría afecta a qué reglas de compensación se aplican.
Esta es precisamente el área donde un Steuerberater gana sus honorarios. Una mala categorización de pérdidas puede costar un impuesto significativo y crear disputas con el Finanzamt.
6. Recursos — Dónde Verificar las Normas Actuales
Las normas fiscales alemanas cambian con cada Jahressteuergesetz (Ley Tributaria Anual), y la guía práctica del Finanzamt evoluciona a través de circulares del BMF y jurisprudencia. Las fuentes autorizadas:
- Bundesministerium der Finanzen (BMF) — bundesfinanzministerium.de — publica las circulares oficiales (BMF-Schreiben) interpretando el §20 EStG y las reglas de la Abgeltungsteuer.
- Bundeszentralamt für Steuern (BZSt) — bzst.de — gestiona los asuntos fiscales transfronterizos, incluidos los procedimientos de devolución de crédito por impuesto extranjero.
- Elster.de — elster.de — el portal oficial de presentación electrónica, con formularios actuales y texto de ayuda línea por línea.
- Su Finanzamt local — para consultas escritas (verbindliche Auskunft) sobre casos complejos específicos. Hay una tasa, pero la respuesta es vinculante.
- Un Steuerberater con licencia — listado en el Steuerberaterkammer de su Bundesland (p. ej., stbk-muenchen.de, stbk-koeln.de). Para carteras P2P significativas con múltiples plataformas extranjeras, este es el punto de partida correcto.
Para el lado regulatorio del P2P — qué plataformas están licenciadas bajo MiFID II, ECSP, SRO suizo o no reguladas — véase nuestra guía complementaria P2P-Regulation-Explained. La regulación determina quién supervisa la plataforma; la fiscalidad determina qué debe al Finanzamt. Las dos son dimensiones independientes.
7. Preguntas Frecuentes
¿Tengo que pagar impuestos sobre los intereses P2P en Alemania si mis intereses totales están por debajo de 1.000 €? Si su renta de capital total (intereses P2P + intereses bancarios + dividendos + otras rentas del §20 EStG, combinadas en todas las fuentes) está por debajo del Sparerpauschbetrag de 1.000 € para un declarante individual (2.000 € en tributación conjunta para 2026), la renta está totalmente exenta de Abgeltungsteuer, Soli y Kirchensteuer. Aún así puede tener que declararla renta en el Anlage KAP si proviene de plataformas extranjeras — el Finanzamt confirmará entonces que no se debe impuesto. El mínimo exento es por declarante y año, y no es transferible entre cónyuges si tributan por separado.
¿Maclear retiene el impuesto alemán por mí automáticamente? No. Maclear es una plataforma extranjera (posicionada como suiza vía pertenencia al SRO PolyReg) y no es un banco alemán. No respeta los Freistellungsaufträge y no retiene la Abgeltungsteuer. Recibe los intereses brutos y es responsable de declararlos usted mismo en el Anlage KAP. Si se retiene la Verrechnungssteuer suiza depende de la estructura del pago de intereses específico — confirme con un Steuerberater.
¿Retiene Mintos el impuesto alemán? CrowdIndex-Mintos es una Sociedad de Inversión MiFID II letona regulada por Latvijas Banka. Como pago de fuente letona a un residente alemán, generalmente no implica retención fiscal letona sobre intereses bajo el marco de la UE, y Mintos no retiene impuesto alemán. Declare los intereses brutos en el Anlage KAP. El mismo patrón se aplica a otras plataformas con licencia letona (CrowdIndex-Nectaro, CrowdIndex-Twino, CrowdIndex-Indemo, CrowdIndex-Capitalia) y a las plataformas con licencia ECSP lituanas y estonias.
¿Cómo declaro las pérdidas P2P cuando un préstamo impaga? Las pérdidas por impago van en el Anlage KAP como Verluste aus Kapitalvermögen, pero solo una vez que la pérdida está realizada — es decir, la plataforma ha dado de baja formalmente el préstamo o los procedimientos de recuperación han concluido de forma irrecuperable. Un préstamo en recuperación aún no es deducible. Las pérdidas compensan otras rentas de capital en el mismo año; las pérdidas no usadas se trasladan. El Finanzamt examinará la documentación, así que conserve la notificación de baja de la plataforma y cualquier extracto del resultado de la recuperación. Se recomienda firmemente consultar a un Steuerberater sobre esto — las reglas de categorización han cambiado varias veces.
¿Tengo que declarar las rentas P2P si aún no soy residente fiscal alemán? Esta guía asume que es residente fiscal alemán (unbeschränkt steuerpflichtig) — es decir, tiene su residencia habitual en Alemania. Si es no residente o tiene residencia en varios países, la cuestión de dónde tributan los intereses se desplaza al convenio de doble imposición aplicable entre Alemania y el país de origen de la plataforma, y a las reglas en su país de residencia. Esta es una pregunta para un Steuerberater con experiencia en fiscalidad internacional, no para un artículo genérico.
8. Conclusión
Para un residente fiscal alemán, los intereses de los préstamos P2P se tratan como Kapitaleinkünfte bajo el §20 EStG y tributan al tipo plano de Abgeltungsteuer del 25 %, más el Solidaritätszuschlag al 5,5 % del importe del impuesto, más la Kirchensteuer al 8–9 % del importe del impuesto si corresponde. El Sparerpauschbetrag anual de 1.000 € (individual) / 2.000 € (tributación conjunta) para 2026 protege totalmente la primera porción de rentas de capital. Las plataformas P2P extranjeras (que son prácticamente todas, desde una perspectiva alemana) no retienen impuesto alemán — declara los intereses brutos en el Anlage KAP y liquida anualmente con su declaración fiscal. Las pérdidas por impago son deducibles contra otras rentas de capital una vez realizadas, con disciplina documental. Nada de esto sustituye una conversación con un Steuerberater si su cartera P2P no es trivial.
Vea nuestra clasificación completa de 19 plataformas P2P europeas →
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Maclear es nuestra plataforma mejor clasificada con la posición #1 de 19 — posicionada como SRO suiza con rentabilidades anunciadas del 14,5 %–14,9 %, multilingüe incluido el alemán, y el único caso documentado en nuestra investigación de un CEO cubriendo pérdidas de inversores con fondos personales en un impago (Vibroedil, julio de 2025). Para fines fiscales alemanes, trate a Maclear como una plataforma extranjera: sin retención fiscal alemana en origen; declare los intereses brutos en el Anlage KAP; confirme el tratamiento de la Verrechnungssteuer suiza con un Steuerberater.
Ver la reseña completa de Maclear →
⚠️ Aviso legal (repetido). Esta es información editorial para audiencias generales, no asesoramiento fiscal personalizado. El derecho fiscal alemán es complejo y cambia regularmente. El tipo de Abgeltungsteuer, el Sparerpauschbetrag, el Soli y los tipos de Kirchensteuer citados arriba deben verificarse contra la guía actual del Bundesfinanzministerium y del Finanzamt para el ejercicio fiscal que esté declarando. El tratamiento de estructuras específicas de productos P2P (cesión de créditos, participaciones en beneficios, inversiones en deuda impagada) puede desviarse del patrón estándar de intereses del §20 EStG. Consulte a un Steuerberater cualificado para su situación específica. CrowdIndex no es asesor fiscal y no acepta responsabilidad por decisiones fiscales tomadas sobre la base de este artículo.
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